Il Consiglio di Amministrazione di CAD IT approva i risultati preliminari al 31 dicembre 2017

IL CONSIGLIO DI AMMINISTRAZIONE DI CAD IT:

• APPROVA I RISULTATI PRELIMINARI DI CAD IT E DEL GRUPPO AL 31 DICEMBRE 2017;
• APPROVA LA PROPOSTA DI DESTINARE IL RISULTATO D’ESERCIZIO A RISERVA DISPONIBILE UTILI INDIVISI;
• HA REPUTATO NON CONGRUO IL CORRISPETTIVO OFFERTO DALL’OFFERENTE QUARANTACINQUE S.P.A.;
• APPROVA IL COMUNICATO DELL’EMITTENTE EX ART. 103 DEL D. LGS. 58/1998 E ART. 39 DEL REGOLAMENTO CONSOB 11971/1999.

PRINCIPALI RISULTATI PRELIMINARI CONSOLIDATI AL 31/12/2017:

• Il Gruppo CAD IT chiude il 2017 con un Valore della Produzione di 62,8 milioni di Euro rispetto a 57,2 milioni di Euro relativi all’esercizio precedente.
• L’EBITDA è di 12,5 milioni di Euro (7,8 milioni di Euro nel 2016).
• L’EBIT è di 6,1 milioni di Euro (1,7 milioni di Euro nel 2016).
• Il Risultato del periodo attribuibile ai soci della controllante, al netto delle imposte, è di 3,7 milioni di Euro (1,1 milioni di Euro nel 2016).
• La Posizione Finanziaria Netta Consolidata del Gruppo è attiva per 8,5 milioni di Euro, rispetto a 0,2 milioni di Euro registrati al 31 dicembre 2016.

Il Consiglio di Amministrazione di CAD IT S.p.A. (www.caditgroup.com), società leader nel mercato italiano del software finanziario, quotata al segmento STAR di Borsa Italiana, ha approvato in data odierna i risultati preliminari di CAD IT S.p.A. e del Gruppo al 31 dicembre 2017.

I risultati preliminari consolidati di Gruppo al 31 dicembre 2017 evidenziano:

• Valore della Produzione di 62,8 milioni di Euro (57,2 milioni di Euro nel 2016); l’incremento delle immobilizzazioni per lo sviluppo di nuovi prodotti (incrementi immobilizzazioni per lavori interni) è di 3,7 milioni di Euro rispetto a 4,8 milioni di Euro relativi all’esercizio precedente. L’incremento dei ricavi è principalmente dovuto alla concentrazione nell’anno di forniture per l’aggiornamento e rilascio di nuovo software sui principali clienti bancari a seguito delle modifiche normative e regolamentari relative a MIFID II ed al principio contabile internazionale IFRS9;
• Margine Operativo Lordo (EBITDA) di 12,5 milioni di Euro (19,8% del Valore della Produzione), rispetto a 7,8 milioni di Euro del 2016 (13,6% del Valore della Produzione);
• Margine Operativo (EBIT) di 6,1 milioni di Euro (9,7% del Valore della Produzione), rispetto a 1,7 milioni di Euro del 2016 (2,9% del Valore della Produzione). Gli ammortamenti e svalutazioni delle immobilizzazioni immateriali sono aumentati a 5,4 milioni di Euro rispetto ai 5,3 milioni di Euro dell’esercizio 2016. La crescita dell’EBIT (+264,0%) è dovuta principalmente alla crescita dei ricavi e al minor ricorso a fornitori di servizi esterni per far fronte all’impegno di attività su progetti su clienti;
• Risultato ante imposte di 6,6 milioni di Euro (10,4% del Valore della Produzione), rispetto a 2,0 milioni di Euro relativi all’esercizio precedente (3,6% del Valore della Produzione);
• Risultato del periodo attribuibile ai soci della controllante, al netto delle imposte, di 3,7 milioni di Euro (5,9% del Valore della Produzione) rispetto a 1,1 milioni di Euro registrati nell’esercizio precedente (2,0% del Valore della Produzione).

CAD IT S.p.A. rende noto che la Posizione Finanziaria Netta consolidata del Gruppo al 31 dicembre 2017 è positiva per 8,5 milioni di Euro, rispetto a 0,2 milioni di Euro registrati al 31 dicembre 2016.

I risultati preliminari della Capogruppo CAD IT S.p.A. evidenziano un Valore della Produzione di 61,8 milioni di Euro rispetto a 57,2 milioni di Euro relativi all’anno precedente, con un Risultato Netto di 2,2 milioni di Euro rispetto a 1,3 milioni di Euro registrati al 31 dicembre 2016.

Nell’ambito delle valutazioni riferite ai risultati preliminari della Capogruppo CAD IT S.p.A. dell’esercizio 2017, il Consiglio di Amministrazione propone di accantonare il risultato d’esercizio a riserve disponibili di utili indivisi, tenuto anche conto degli impegni previsti per la politica di acquisizioni in Spagna.

Si rammenta che i risultati esaminati dal Consiglio, oggetto del presente comunicato, sono preliminari e pertanto suscettibili di variazione nel corso delle prossime settimane; i dati preliminari non sono stati oggetto di revisione contabile e giudizio da parte della Società di Revisione.

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Il Dirigente Preposto alla Redazione dei Documenti Contabili Societari, Michele Miazzi, dichiara ai sensi del comma 2 articolo 154 bis del Testo Unico della Finanza, che l’informativa contabile contenuta nel presente comunicato corrisponde alle risultanze documentali, ai libri ed alle scritture contabili. Si evidenzia inoltre che nel presente comunicato, in aggiunta agli indicatori finanziari convenzionali previsti dagli IFRS, sono presentati alcuni indicatori alternativi di performance, al fine di consentire una migliore valutazione dell’andamento della gestione economico‐finanziaria. Tali indicatori sono calcolati secondo le usuali prassi di mercato e in conformità alle precedenti comunicazioni societarie.

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Il Consiglio di Amministrazione, dopo aver approvato i risultati preliminari, ha ricevuto ed esaminato il parere motivato redatto dagli Amministratori Indipendenti Lamberto Lambertini, Alessandra Pedrollo, Gian Paolo Tosoni e Debora Cremasco, ai sensi dell’art. 39-bis del Regolamento adottato con delibera Consob n. 11971 del 14 maggio 1999 in relazione all’Offerta Pubblica di Acquisto Volontaria Totalitaria (“l’Offerta”) avente per oggetto le azioni ordinarie di CAD IT S.p.A., promossa da Quarantacinque S.p.A. (“l’Offerente”) ai sensi degli artt. 102 e 106, comma 4, del D.lgs. 24 febbraio 1998, n. 58.

Gli Amministratori Indipendenti del Consiglio di Amministrazione di CAD IT S.p.A., facendo proprio il parere dell’esperto indipendente - incaricato dagli Amministratori indipendenti medesimi ex art. 39 bis del Regolamento Consob 15 maggio 1999, n. 11971 - prof. Giovanni Battista Alberti, che ha espresso la non congruità, da un punto di vista finanziario, del corrispettivo dell’Offerta, nonché dopo aver esaminato:

• la comunicazione effettuata da Quarantacinque S.p.A. il 19 febbraio 2018 ex art. 102 del D.lgs. 24 febbraio 1998, n. 58 ed ex art. 37 del Regolamento Consob 15 maggio 1999, n. 11971;
• i contenuti della bozza del documento di offerta (“Documento di Offerta”) messa a disposizione dei membri del Consiglio di Amministrazione e del Collegio Sindacale in data 01 marzo 2018 nel corso dell’istruttoria avviata dalla Consob;

ritengono non congruo il corrispettivo dell’Offerta.

Il Consiglio di Amministrazione - con l’astensione degli Amministratori Esecutivi Paolo Dal Cortivo, Giulia Dal Cortivo e Luigi Zanella e dell’Amministratore non esecutivo Maurizio Rizzoli - ha, quindi, espresso il proprio parere sull’offerta e ha valutato non congruo il relativo corrispettivo, facendo proprie le conclusioni degli Amministratori Indipendenti ed ha approvato il Comunicato dell’Emittente ai sensi dell’art. 103 del D. lgs. 24 febbraio 1998, n. 58, che verrà reso pubblico insieme al parere degli Amministratori Indipendenti contestualmente al Documento d’Offerta, nei tempi e nelle modalità previste dalla normativa vigente.